残值租赁想说爱你不容易
文章来源:snow888  人气:  发表时间:2019-12-05 06:44

  “带残值的融资租赁,其实产品原理非常简单,但是目前没人愿意做,因为国内没有适合这种金融产品生存的土壤。”近日,先锋太盟融资租赁有限公司相关负责人接受《中国汽车报》专访时的一席话,引起了记者的关注。

  记者调查了解到,带残值的融资租赁(以下简称“残值租赁”)作为一种创新的融资租赁产品,不仅能够发挥融资租赁的所有长处,还拥有比传统融资租赁更小的资金压力、更多样化的选择,是有效减轻消费者,尤其低收入者购车压力的一种购车方案。然而如此具有吸引力的产品为什么在国内听起来这样陌生?它又为何令业内人士“谈之色变”?

  资料显示,在北美成熟市场,现金、信贷和金融租赁三种购车方式的比例约为20∶34∶46,日本有90%的企业选择租售卖车方式,奔驰公司在德国平均每四辆汽车中就有—辆是以租赁的形式销售出去的。汽车融资租赁产品在国外受到广泛欢迎,并成为为汽车金融公司贡献利润最高的产品。

  “残值租赁作为一种创新融资租赁产品,在国外是最常见的买车方式。”优信金融总经理于景渊向记者介绍称,在发达国家,相比车辆的所有权,消费者更关注车辆的使用权。他们换车的频率很高,往往会把残值看作购车的重要考虑要素。而传统融资租赁在操作上与分期贷款相差无几,只有带上“残值”才能真正体现出“租赁”的优势。

  如果选择残值租赁,则消费者的融资成本主要由车辆折旧(车价-残值)所决定,残值越高,融资成本越低。以一辆价格为10万元的新车为例,假定2年后残值为6万元。在传统2年期的贷款中,消费者须支付首付加月供共10万元。而通过残值租赁方式,消费者首付加月供只需支付车辆折旧的4万元,即可轻松享有车辆的使用权。2年期满后,消费者可以选择支付6万元尾款,将车辆买下,也可以选择退还车辆,换购其他新车。

  买一辆车从新车开到报废的年代已经过去,如今消费者往往几年就会换一次车,但因为目前二手车市场环境的不成熟,导致旧车处置存在诸多困难,残值租赁恰好能解决这个问题。不仅大大减轻了现金流的压力,还因为有金融机构的兜底而免去处置二手车的麻烦以及卖不上价的损失。“相当于现在就为未来换车找到了潜在的买家。”车王二手车高级副总裁张剑平告诉《中国汽车报》记者,有了残值租赁,消费者可以根据自己对车辆的喜好程度选择租赁年限,甚至可以在经济压力不大的情况下年年开上新车。

  残值租赁在国外如此普遍,在国内却还是个罕见的“新鲜事物”。汇通租赁总经理助理刘须宝向记者坦言,包括汽车金融公司、融资租赁公司等在内的金融主体其实都尝试过此类业务,但几乎没有哪家将其作为一种常态化产品去大肆推广,因为在我国实际操作过程中存在一些痛点。

  残值预估风险是金融机构需要面对的首要问题。车辆的残值决定了租赁的定价,而车辆残值定价的准确性取决于二手车市场的车源是否丰富以及市场是否充分竞争。目前国内二手车市场的不成熟导致缺乏具有公信力的车况鉴定标准以及残值评估标准,进而影响了汽车残值定价。当预估残值和实际残值出现较大偏差时,金融主体必然遭受巨大经济损失。

  除此之外,车辆残值处置能力不足也是业务开展的难点之一。多数汽车金融主体只是单纯的金融机构,并不具备较强的二手车处置能力,当业务到期,客户真正将租赁车辆退回时,能否妥善处理车辆残值就成为一个严峻的问题。“国内某些融资租赁公司也曾尝试残值租赁,但只是将产品做成了尾付贷款形式,并未承诺到期回购,本质上还是希望到期后客户能将尾款一次性结清,而不是把车辆退回。”刘须宝说道。

  另外,残值租赁事实上是一个重资产业务,积攒大批客户就意味着金融主体要在此项业务上沉淀大量资金,目前国内大部分融资租赁公司很难有这样的资金实力。

  信用体系不健全带来的违约风险同样增加了业务开展的难度。张剑平向记者透露,前段时间闹得沸沸扬扬的“车王事件”最近又有了新进展,法院已经针对事件中客户的逾期行为和不实言论予以立案,然而事件在行业内造成的恶劣影响和对车王名誉的损失却是难以挽回的,这侧面说明了目前国内市场的信用环境仍不容乐观。“金融主体在产品创新上冒了很大风险,但客户的契约精神还亟待加强。”张剑平说道。

  记者在采访过程中了解到,受购置税等政策和车价波动较大的成本制约,新车领域开展残值租赁业务风险较大。而二手车的贬值曲线相对平滑,更易于残值租赁业务的开展。因此,以优信金融和车王融资租赁为代表的二手车阵营率先在这一领域打开了突破口。

  依托于二手车拍卖平台,优信金融凭借自身残值把控能力在两年前第一个开发了残值租赁产品。于景渊介绍,优信在二手车领域的业务是一个闭环,除了以丰富经验为车辆残值进行准确定价外,还能通过优信拍平台妥善处置到期退回的租赁车辆。

  车王通过两年的摸索也总结出一套残值租赁运营经验。“即使某一辆车到期回购后亏本了,但其他车辆的盈利可以补贴回来,而且这样可以有助于培养忠诚客户,或许他的二次购买就会带来利润。”张剑平说,车王开展残值租赁的初衷就是为了给客户提供一个更加轻松的购车方式。他相信随着客户满意度提高,这项业务未来必定会回馈给企业相应的回报。

  相较于成熟市场的高渗透率,国内残值租赁无疑是一座尚未被挖掘的金矿。而掘金的关键点则在于能否建立起完善统一的二手车残值评估体系,金融主体如何通过与有经验的二手车公司合作或自我修炼,提高残值处置能力,以及消费者的观念真正从“购买车”转变为“使用车”。业内人士普遍认为,未来几年残值租赁必然会作为国内汽车消费的主流方式得到普及,而届时,残值租赁将会以更低的首付、月供,更灵活的融资期限给消费者带来意想不到的购车体验。

Copyright © 2002-2019ag88环亚旗舰厅,环亚娱乐下载 Power by DedeCms 网站地图

QQ咨询

咨询热线


7*24小时服务热线

关注微信

扫一扫添加微信
返回顶部
电话: